喬安公園

　　Ｐ２Ｐ網路金融的發展，隨著美國網貸領導公司Lending Club於紐約證交ＩＰＯ（首次公開發行），推向一全新的里程碑，也宣告Ｐ２Ｐ網路金融將持續蓬勃發展，對全球金融界產生巨大影響。

　　據報導Lending Club此次的上市共發行了５,８００萬的股份，共募集了９億美元的資金，為今年美國科技業最大的ＩＰＯ規模；此外，該公司股價從發行價１５美元向上攀升一度站上２５.４４美元，漲幅高達６９％，最後該股價收盤至２３.４２元，以５６％的漲幅風光結束第一個交易日，這樣的結果顯示市場對於Ｐ２Ｐ行業的發展充滿期待及雀躍！

　　Lending Club僅僅花七年的時間，就將公司的市值推升至８５億美元的規模，且此次的上市更成為美國互聯網前十大ＩＰＯ，再再顯示互聯網金融的爆發力。

　　回顧Lending Club的成長軌跡，可以發現公司從２００７年開始上線直到２０１１年之間，其營收成長速度相當緩慢，充分印證「網路世界什麼都快，信用的累積最慢」的這句名言。Lending Club完全了解：他做了所有的努力就是要說服投資人該公司所創立的平台是公平、公正、公開的遊戲空間，提供投資人一個新的遊樂場所進行投資。為此，該公司完全配合美國政府當局的監管，於２００８年主動向美國證券交易委員會（ＳＥＣ）提出申請，並暫時歇業，清楚表達了公司的營運方針一切以社會大眾的利益為優先。在互聯網裡培養使用者的信任，隨後Lending Club獲得ＳＥＣ的批准後，得以在全美大多數的州拓展業務，藉此成功甩開競爭對手Prosper，成為美國網貸的霸主。

　　互聯網金融的成功，不只體現在股票交易所裡，更體現在偏遠的非洲、南美洲等需要幫助的國家中。Kiva是一間以公益為目的，透過互聯網金融為手段的公司，這間公司以每筆２５美元的小額貸款，迄今為止已完成１００多萬筆的貸款款項，累積借貸了４億美元，成功幫助了數以萬計的家庭維持生計。

　　「Kiva」在非洲中部的斯瓦希里語意味著團結的意思，兩名年輕人Matt Flannery和Jessica Jackley受到了諾貝爾和平獎得主尤努斯（Muhammad Yunus）的在孟加拉創立窮人銀行的啟發，隨即發想：若透過互聯網為渠道，更能藉由網路無遠弗屆的力量，將公益的善心散播至世界各個角落。於是他們開始著手成立了公司，作為他們的志業。

　　儘管Kiva專注對第三世界窮困的人們進行放貸，但截至目前為止，貸款的回收率卻高達９９％，讓人驚嘆！但要能說服投資者，除了發揮善心願意主動投資，最重要的還是回歸「信任」－信任該平台的確是在做對的事！

　　來到Kiva的網頁，或許就能了解為何他們能獲取巨大的成功。首先你會看到借款者的基本資料，包含姓名、國籍等，特別的是借款者會寫出他們的故事，以及整個還款計畫，在Kiva上的貸款很多都是用來為生產添購設備，這也是筆者認為最有意義的地方。所謂給他們魚吃不如給他們釣竿，讓這些需要資金從事生產的弱勢族群，能順利自給自足，使整體經濟呈現一個正向循環。

　　不論是Lending Club或Kiva，互聯網金融正用各種不同方式逐漸改變這個世界，金融體制資本主義不可或缺的一環，甚至可說是資本主義最重要的基礎，而隨著互聯網的快速發展，目前的金融體制也勢必面臨巨大的改變。

喬美國際網路股份有限公司 金融處　吳政原